انجمن فارکس

حد ضرر متحرک چیست؟

روند نزولی بازار دلیلی برای فراموش کردن ارزهای دیجیتال نیست. این نیز به مانند هر پدیده اجتماعی دیگر در هر موسسه اقتصادی، هم جنبه‌های مثبت و هم جنبه‌های منفی دارد و ما باید به دقت نظاره‌گر باشیم که چه اتفاقی برای آن‌ها می‌افتد. دمیتری مدودف (نخست‌وزیر روسیه)

مفهوم حد ضرر و تریلینگ استاپ

پیچیدگی بازار رمزارزها و همچنین وجود رقابت در میان صرافی های مختلف مانند بایننس، کوینکس و … موجب افزایش اهمیت استراتژی های معاملاتی و بهینه سازی حد حد ضرر متحرک چیست؟ سود و ضرر در صرافی های ارز دیجیتال شده است. استفاده از Stop Loss یا همان حد ضرر می تواند تا حد زیادی موجب جلوگیری از اتلاف سرمایه افراد و همچنین کاهش رفتار های هیجانی در بازار شود. در این مقاله قصد داریم با بیانی ساده به آموزش مفهوم حدضرر و به طور خاص حدضرر متحرک یا شناور بپردازیم. با ما همراه باشید.

آنچه در این مقاله میخوانید :

حد ضرر یا stop loss چیست ؟

صرافی های دیجیتال و بروکر های حد ضرر متحرک چیست؟ آنلاین همواره به دنبال راه هایی برای کاهش ضرر سرمایه گذاران هستند. یکی از رایج ترین مکانیسم ها برای حفظ سرمایه و همچنین جلوگیری از ضرر، استراتژی حد ضرر یا همان Stop loss است. حد ضرر نقطه ی خروجی است که با پایین تر رفتن قیمت یک رمزارز از یک حد مشخص فعال می شود. به زبان ساده تر، حد ضرر یک سفارش فروش در یک قیمت مشخص است که معمولا کمی پایین تر از نقطه ی حمایتی قرار می گیرد. مثلا ما تعیین می کنیم اگر قیمت از ۱۰ دلار پایین تر آمد رمزارز به طور خودکار فروش برسد.

برای ساخت یک استراتژی معاملاتی همیشه تعیین حد ضرر اولین اقدام است.

برای ساخت یک استراتژی معاملاتی همیشه تعیین حد ضرر اولین اقدام است.

حد ضرر متحرک یا trailing stop چیست ؟

معامله گرها ممکن است تاثیر گذاری یا بهره وری سفارش های خود را با استفاده از حد ضرر متحرک بیشتر کنند. این یک استراتژی معاملاتی روزانه است که می تواند ضرری که ممکن است معامله گران متحمل شوند را بهینه کند. وقتی که قیمت یک رمزارز نسبت به قیمت ایده آل تریدرها بالا یا پایین می رود حد ضرر متحرک می تواند با آن حرکت کند. فرض کنید قیمت فعلی یک رمز ارز ۱۰ دلار باشد و شما حد ضرر را ۵۰ سنت کمتر از قیمت فعلی تعیین می کنید، پس حد ضرر تعیین شده ۹.۵ دلار خواهد بود. حال اگر قیمت آن ارز به ۱۰.۹ دلار برسد حد ضرر هم با آن رشد کرده و به ۱۰.۴ دلار می رسد. اگر قیمت رمز ارز به رشد خود ادامه دهد و مثلا به قیمت ۱۲ دلار برسد حد ضرر متحرک هم رشد کرده و به ۱۱.۵دلار خواهد رسید. حال اگر قیمت رمز ارز از ۱۲دلار به ۱۱.۸دلار برسد حد ضرر متحرک هم با آن سقوط کرده و به ۱۱.۳دلار می رسد. اگر قیمت رمز ارز بیش از ۵۰ سنت سقوط کند و مثلا از ۱۱.۸ به ۱۱دلار برسد حد ضرر متحرک در قیمت سوم حد ضرر متحرک چیست؟ عمل کرده و رمز ارز را به فروش می رساند. برای درک بهتر عملکرد حد ضرر متحرک به جدول زیر دقت کنید.

فرض کنید حد ضرر متحرک در یک معامله ۱۰ سنت باشد:

سود حد ضرر متحرک قیمت جهت حرکت قیمت
$۳۰.۹ $۴۰
$۴۰ $۴۰.۱۰ +
$۴۰.۱۰ $۴۰.۲۰ +
$۴۰.۱۰ $۴۰.۱۵
$۰.۱۰ $۴۰.۱۰ $۴۰.۱۰

همانطور که در جدول نشان داده شد در حرکت صعودی قیمت، فاصله ی قیمت و حد ضرر همواره ۱۰ سنت است و تا زمانی که این فاصله ۱۰ باشد و کاهش نیابد، حد ضرر تعیین شده عمل نمی کند. زمانی که قیمت رمزارز به قیمت حد ضرر تعیین شده می رسد آن ارز به فروش می رسد.

تحلیل و بررسی رفتار چند روز گذشته رمزارز و همچنین استفاده از اندیکاتورهای می تواند به تعیین بهینه ترین حد ضرر کمک کند. در مثال بالا ۱۰ سنت به عنوان حد ضرر متحرک در نظر گرفته شده اما این نرخ می تواند با توجه به نوع رمزارز یا سهم و در نظر گرفتن موارد دیگر بهینه شود.

: تعیین حد ضرر بهینه با روش های تحلیل تکنیکال و آمار های گذشته ی قیمت می تواند باعث جلوگیری از رفتارهای احساسی و هیجانی در معاملات رمزارزها و افزایش معاملات منطقی و علمی شود.

نکته ی مهم : تعیین حد ضرر بهینه با روش های تحلیل تکنیکال و آمار های گذشته ی قیمت می تواند باعث جلوگیری از رفتارهای احساسی و هیجانی در معاملات رمزارزها و افزایش معاملات منطقی و علمی شود.

روند نزولی بازار دلیلی برای فراموش کردن ارزهای دیجیتال نیست. این نیز به مانند هر پدیده اجتماعی دیگر در هر حد ضرر متحرک چیست؟ موسسه اقتصادی، هم جنبه‌های مثبت و هم جنبه‌های منفی دارد و ما باید به دقت نظاره‌گر باشیم که چه اتفاقی برای آن‌ها می‌افتد. دمیتری مدودف (نخست‌وزیر روسیه)

انتقاد های وارد بر استراتژی حد ضرر متحرک

یکی از ایرادات استراتژی معاملاتی حد ضرر متحرک یا trailing stop Loss، وجود احتمال بالای Over Trading یا همان اخطار معاملات پی در پی از طرف صرافی ارز دیجیتال می باشد. در بازار های پرنوسانی مثل بازار کریپتو به دلیل وجود پولبک ها و دنباله های بلند و پی در پی کندل ها، بهینه سازی حد ضرر متحرک دشوار خواهد بود. پولبک به معنی کاهش ناگهانی قیمت به نقطه ی شروع و بازگشت مجدد است که در این صورت استراتژی حد ضرر باعث فروش رمزارز شده و معاملات فراوان را موجب می شود.

انتقاد دیگری که به استراتژی حد ضرر متحرک وارد شده این است که در حرکات شدید بازار، این استراتژی به شما کمک نمی کند. فرض کنید حد ضرر متحرک تعین شده ۱۰ سنت می باشد و قیمت رمز ارز هم اکنون ۱۰دلار است پس حد ضرر تعیین شده ۹.۹ دلار خواهد بود. حال اگر قیمت رمز ارز به طور ناگهانی ۵ دلار سقوط کند این استراتژی عمل نخواهد کرد چراکه فرصتی برای توقف در قیمت ۹.۹ دلار ایجاد نشده تا سفارش فروش بر اساس حد ضرر متحرک عمل کند و رمزارز را به فروش برساند.

جایگزینی برای استاپ لاس متحرک

جایگزین اصلی حد ضرر متحرک، حد ضرر متحرک محدوده دار می باشد. در حد ضرر متحرک چیست؟ trailing stop limit order یا همان حد ضرر محدوده دار متحرک، به جای تعیین یک قیمت مشخص مثلا ۱۰ سنت، این بار بازه ای بین ۱۰ سنت تا ۵۰سنت تعیین می شود تا در نوسانات شدید قیمت، سفارش فروش بر اساس حد ضرر متحرک فرصت فروش رمزارز را داشته باشد.

همچنین توصیه میکنیم مقاله مهم بهترین راهکارها برای کسب درآمد از بازار نزولی ارزهای دیجیتال را بخوانید.

حرف آخر

با اینکه ریسک های متعدد و انتقاداتی به استراتژی معاملاتی حد ضرر متحرک وارد است اما همچنان می توان با ترکیب این استراتژی با اندیکاتورهای مختلف و استراتژی های متفاوت از ضررهای بسیار و همچنین رفتارهای هیجانی جلوگیری کرد .

امیدواریم پس از یادگیری مفهوم حدضرر متحرک، با استفاده از آن ، معاملات پرسود و کم ضرری داشته باشید.

‌حدضرر متحرک (Trailing Stop Loss)

اصطلاحات مالی و اقتصادی

‌حدضرر متحرک (به انگلیسی Trailing Stop Loss) یا حدضرر دنباله‌‌کننده نوعی از حدضرر است که مدیریت ریسک و مدیریت معامله را با هم ترکیب می‌کند.

حدضررهای متحرک را می‌توان «حدضررهای محافظت‌کننده سود» نیز دانست. زیرا با تنظیم این حدضررها، معامله‌گر می‌تواند حتی در صورتی که معامله به خوبی انجام نگرفت، مقداری سود از معامله بدست آورد.

بسیاری از نرم‌افزارهایی که برای معاملات جفت ارز در بازار ارزهای بین‌المللی استفاده می‌شوند دارای قابلیت تنظیم Trailing Stop Loss هستند.

شیوه کارکرد حدضرر متحرک

سفارش حدضرر متحرک را در ابتدا می‌توان مانند یک حدضرر معمولی در سامانه معاملاتی ثبت کرد. برای مثال، زمانی که معامله‌گر وارد موقعیت خرید شده است، سفارش حدضرر به صورت یک سفارش فروش، در قیمتی پایین‌تر از قیمت خرید ثبت می‌شود.

تفاوت اصلی بین حدضرر و حدضرر متحرک این است که حدضرر متحرک همراه با قیمت حرکت می‌کند.

برای مثال، می‌توان به ازای هر 5 درصدی که قیمت سهام رشد می‌کند، حدضرر را نیز 5 درصد بالاتر قرار داد.

حدضرر متحرک فقط در جهت معامله حرکت می‌کند. بنابراین اگر سهام یک شرکت را خریده‌اید و قیمت شروع به افت کرد، نباید حدضرر را جابجا کنید. پس حدضرر هیچگاه در جهت مخالف معامله حرکت نمی‌کند.

اگر سهام یک شرکت را روی 400 تومان خریداری کرده‌اید، حدضرر اولیه را بطور مثال می‌توان روی 360 تومان قرار داد. اگر قیمت سهام شروع به رشد کرد و به 440 تومان رسید، حدضرر را روی 400 تومان قرار می‌دهید. اگر بازهم قیمت سهام بالاتر رفت و به 480 تومان رسید، حدضرر را روی 430 تومان قرار می‌دهید.

جابجا کردن حدضرر تا زمانی ادامه پیدا می‌کند که به حدسود خود برسید و از معامله خارج شوید. یا اینکه قیمت افت کند و به حدضرر برسد که در این‌صورت نیز باید معامله را ببندید.

در Short کردن نیز به همین منوال عمل می‌شود. با این تفاوت که در Short کردن، معامله‌گر انتظار کاهش و افت قیمت‌ها را دارد. به همین خاطر حدضرر اولیه در بالای قیمت معامله قرار می‌گیرد و با هر افت قیمت، سفارش حدضرر نیز به قیمت پایین‌تر منتقل می‌شود.

در لحظه نگارش این مطلب (اوایل مهر 98) هنوز امکان Short کردن (فروش استقراضی سهام) در بورس تهران وجود ندارد.

اشتباهات متداول در تعیین حدضرر متحرک

یک اشتباه رایج این است که حدضرر را خیلی نزدیک به قیمت معامله قرار دهید. مثلا یک حدضرر 3 یا مثلا 5 درصدی ممکن است خیلی سریع باعث شود حدضرر شما فعال شود.

قیمت سهام بسیاری از شرکت‌ها نوسانات زیادی دارند و تعیین حدضرر باید به گونه‌ای باشد که این نوسانات کوچک و جزیی باعث فعال شدن حدضرر نشود.

حدضرر متحرک باید در نقطه‌ای قرار گیرد که فقط در صورتی که روند بازار تغییر کرد، قیمت به آن نقطه برسد.

برای مثال، در بازاری که نوسانات معمول آن 10 درصد است ولی این نوسانات خدشه‌ای در روند کلی ایجاد نمی‌کند باید حدضرر متحرک بیش از 10 درصد در نظر گرفته شود.

به عنوان یک قانون کلی، حدضرر متحرک باید جلوی کاهش سودهای شما را بگیرد و زمانی که احتمال زیادی برای تغییر روند کلی وجود دارد، این حدضرر فعال شود.

سخن آخر

برخی از معامله‌گران در هر معامله‌ای که انجام می‌دهند از حدضرر متحرک بهره می‌گیرند و برخی دیگر هرگز از این قابلیت استفاده نمی‌کنند. انتخاب با شماست.

حدسود نیز باید در کنار حدضرر متحرک به کار گرفته شود تا معامله‌گر نقطه خروج از بازار را بداند.

حتی اگر قابلیت تعیین حدضرر متحرک بصورت خودکار وجود ندارد، می‌توانید بصورت دستی این حدضرر را برای خودتان تعیین کنید. نوشتن این حدضرر در دفترچه معامله‌گری‌تان کمک می‌کند به این حدضرر پایبند باشید.

حدضرری تعیین نکنید که به قیمت معامله بسیار نزدیک است. حدضررهای اولیه معمولا پایین‌تر از یک سطح حمایت قوی تعیین می‌شود.

این اصطلاح در واژه‌نامه جامع بورسینس منتشر شده است.اصطلاحات دیگر را ببینید.

قصد شروع سرمایه‌گذاری در بورس را دارید؟ اولین قدم این است که افتتاح حساب رایگان را در یکی از کارگزاری‌ها انجام دهید:

برای سرمایه‌گذاری و معامله موفق، نیاز به آموزش دارید. خدمات آموزشی زیر از طریق کارگزاری آگاه ارائه می‌شود:

حد ضرر متحرک چیست؟

حد ضرر متحرک

در بازارهای مالی یک موقعیت معاملاتی استاندارد به معامله‌ای گفته می‌شود که نقطه ورودی و خروجی آن از قبل مشخص شده باشد؛ در غیر این صورت ریسک‌های زیادی متوجه معامله‌گر خواهد شد. نقطه خروج از یک معامله همان حد ضرر است که اگر بر اساس قیمت مدنظر قرار گیرد به دو دسته ثابت و متحرک تقسیم می‌شود. در این مقاله موضوع صحبت ما حد ضرر متحرک است که سعی داریم با توضیحاتی جامع و کامل آن را برایتان ملموس و قابل درک کنیم؛ با ما همراه باشید.

نقطه ورود و نقطه خروج از معامله

نقطه ورود و نقطه خروج دو جزء اصلی از یک پوزیشن معاملاتی استاندارد هستند. بدون در نظر گرفتن این دو شاخصه انجام معاملات در بازارهای مالی ریسک زیادی به همراه دارد. این دو شاخصه کلیدی را می‌توان با ابزارهای تکنیکال و نسبت‌های مالی به طور دقیق محاسبه کرد.

نقطه ورود به منزله انجام معامله یا همان خرید سهام است که با پیش بینی مثبت از بازار انجام می‌شود. نقطه خروج هم به منزله حد سود یا حد ضرر تعریف می‌شود.

حد سود:

حد سود مربوط به زمانی است که قیمت‌ها در بازار روند صعودی در پیش گرفته‌اند و به هدف مدنظر نزدیک شده باشد؛ به این ترتیب بر اساس استراتژی معاملاتی این بازه بهترین زمان برای فروش سهام است.

حد ضرر:

حد ضرر یعنی زمانی که قیمت‌ها در بازار روند نزولی پیدا کرده و در حال نزدیک شدن به نقطه بحرانی هستند. در این شرایط فرسایشی شدن معاملات، معامله‌گران تصمیم می‌گیرند تا با فروش سهام خود از معامله خارج شوند. حد ضرر به دو دسته زمانی و قیمتی تقسیم می‌شوند. حد ضرر بر اساس قیمت خود به دو گروه ثابت و متحرک تقسیم می‌شود که در ادامه بیشتر در خصوص آنها صحبت خواهیم کرد.

حد ضرر متحرک چیست؟

حد ضرر ثابت

حد ضرر با توجه به حجم معاملات و با استفاده از ابزارهای تحلیلی و تکنیکال مانند اندیکاتورها یا سطح حمایت و مقاومت تعیین می‌شود. با کاهش ارزش و قیمت سهام و رسیدن آنها به این نقاط حساس و بحرانی، معامله‌گر تصمیم به خروج از معامله و فروش سهام خود می‌گیرد. این نقاط همان حد ضرر ثابت هستند که پیش از معامله تعیین می‌شوند و در ادامه بدون تغییر باقی می‌مانند.

بیشتر معامله‌گران حرفه‌ای پیش از معامله این نقاط را تعیین می‌کنند و بدون تغییر آنها اتفاقات آینده بازار را رصد می‌کنند. در نهایت زمانی که حد زیان را درک کردند، به صورت خودکار یا دستی از معامله خارج می‌شوند و به این ترتیب از ضرر جلوگیری می‌کنند.

حد ضرر متحرک

یک پوزیشن معاملاتی با حد ضرر ثابت را در نظر بگیرید. طبق شرایط نمودار و نسبت سود به ریسک معامله، می‌توانید به اندازه مقدار مشخصی از گام‌های بازار، حد ضرر را در مسیر پیشروی سود حرکت دهید. این حرکت تا زمانی که قیمت‌ها به حد سود یا حد ضرر برسد، ادامه پیدا می‌کند. به این فرآیند اصطلاحاً حد ضرر متحرک گفته می‌شود که همگام با تغییرات روند بازار تغییر می‌کند. لازم به ذکر است که در این فرآیند حد سود ثابت است و تنها حد ضرر در مسیر سوددهی معاملات تغییر می‌کند.

چگونه می‌توان از حد ضرر متحرک در پوزیشن معاملاتی استفاده کرد؟

برای معامله‌گرانی که نهایت تلاش خود را می‌کنند تا در پوزیشن‌های معاملاتی خود ریسک نکنند، استفاده از Trailing Stop اهمیت زیادی دارد. درواقع مزیت اصلی این شاخصه مدیریت و کاهش ریسک در معامله است. با این حال حد ضرر متحرک حد ضرر متحرک چیست؟ در کنار مزایایی که دارد، معایبی هم به همراه دارد.

یکی از معایب مهم این شاخصه مربوط به مواقع حرکات اصلاحی موقت بازار است. با برخورد قیمت‌ها به حد ضرر، معامله‌گر از معامله خارج می‌شود. در ادامه با اتمام فاز اصلاحی بازار دوباره به روند صعودی خود باز می‌گردد و به این شکل موجب افسوس معامله‌گر می‌شود. از این جهت بایستی گام‌های خود را به کم‌ریسک‌ترین شکل ممکن برداریم تا نه ضرری متحمل شویم و نه به خاطر افزایش قیمت‌ها افسوس بخوریم که چرا زود از معامله خارج شده‌ایم.

حد ضرر متحرک چیست؟

در حال حاضر در پلتفرم‌هایی مانند متا تریدر، امکان انجام معاملات به صورت خودکار و البته امکاناتی مانند حد ضرر متحرک تعبیه شده است. این ابزار مهم به دلیل حجم بالای معاملات در بازارهای مالی بین المللی کاملاً در دسترس بوده و دقت اجرایی بالایی دارند.

برای استفاده از ابزار حد ضرر متحرک در برنامه متا تریدر، بایستی پوزیشن معاملاتی را در یک سرور مجازی اجرا نمایید. با اتصال پیوسته ترمینال شخصی معامله‌گر به هسته مرکزی مبادلات، دستورات معاملاتی به شکل خودکار اجرا خواهند شد.

نکات مهم در استفاده از Trailing Stop

از آنجایی که بازار فارکس نوسانی عمل می‌کند و قیمت جفت ارزها پیش از جفت گیری نهایی بسیار بالا و پایین می‌رود، بایستی در استفاده از ابزار حد متحرک احتیاط کامل به خرج دهید. به خصوص درصورتی که در روز معامله انجام می‌دهید. درواقع اگر حد ضرر متحرک را خیلی نزدیک به قیمت مدنظر خود تعیین کنید، این امکان وجود دارد که قیمت نوسان شدیدی پیدا کند و احتمالاً به حد ضرر متحرک برخورد کند.

به این نکته توجه داشته باشید که حد ضرر مسئول محافظت از حد ضرر متحرک چیست؟ سرمایه شماست. از این جهت اگر آن را خیلی نزدیک به قیمت مدنظرتان قرار دهید، در ادامه به دلیل توقف های (Stop out) پی در پی ممکن است موجودی حسابتان کاملاً از دست برود. شایان ذکر است که نحوه تعیین حد ضرر به استراتژی تجاری Forex شما هم وابسته است. با این حال بهتر این است که آن را خیلی نزدیک به قیمت خود قرار ندهید.

در پایان باید یادآور شویم که حد ضرر متحرک ابزار تجاری مفیدی است. این ابزار به شما این امکان را می‌دهد که بدون نظارت دائمی بازار از سرمایه تان حراست کنید، جلو ضررهای احتمالی را بگیرید و در ضمن سود هم بکنید.

مقالات مرتبط

دیدگاهتان را بنویسید

نشانی ایمیل شما منتشر نخواهد شد. بخش‌های موردنیاز علامت‌گذاری شده‌اند *

برو به دکمه بالا